Qu'est-ce que l'investissement responsable ?

Dans un monde où la finance et l'éthique semblent parfois s'affronter, un concept change les idées reçues et gagne en popularité auprès des particuliers et des professionnels : l'investissement responsable. 

Au-delà des chiffres et des dividendes, il s'agit d'apporter sa pierre à l'édifice d'une économie plus durable et respectueuse de l'environnement et de la société, grâce à des placements éthiques.

Mais comment naviguer dans ce paysage de l'investissement responsable ? Comment faire la différence entre les différents labels tels que l'ISR, l'ESG ou Finansol ? 

Pourquoi privilégier cette forme d'investissement et quel est l'impact réel des placements éthiques pour les particuliers ?

Dans cet article, vous découvrirez comment investir de manière éthique grâce à des investissements solidaires et des produits d'épargne labellisés.

L'investissement responsable n'est pas une simple tendance, mais une approche structurée et encadrée de la finance. L'investissement responsable, c'est choisir de placer son argent dans des entreprises et des projets qui respectent des principes éthiques, environnementaux et sociaux. 

C'est une manière de concilier performance économique, politique de responsabilité sociale et problématiques environnementales. Ainsi, votre portefeuille d'investissement devient un outil de changement, encourageant les pratiques éco-responsables et le développement durable.

L'investissement responsable est une stratégie d'investissement qui va au-delà de la rentabilité financière pour intégrer des critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG). 

Il s'agit de placer son argent dans des entreprises ou des projets qui respectent ces critères, répondant à un objectif de développement économique plus durable et équitable.

En tant qu'investisseur responsable, votre rôle est de vous informer, de comprendre et d'évaluer les entreprises dans lesquelles vous investissez. 

Pour vous aider dans cette démarche, plusieurs labels existent pour identifier les investissements responsables. Ces labels garantissent que l'entreprise ou le fonds d'investissement respecte un certain nombre de critères ESG.

Label ESG

Plus qu'un label, c'est une approche d'investissement. Les investissements ESG se concentrent sur trois facteurs clés :

• la performance environnementale de l'entreprise (E)
• sa responsabilité sociale (S)
• la qualité de sa gouvernance (G). 

Ces facteurs sont considérés comme essentiels pour évaluer la performance à long terme d'une entreprise.

Label ISR

Créé en 2016 par le ministère de l’Economie et des Finances, le label ISR (Investissement Socialement Responsable) vise à promouvoir les pratiques d'investissement qui prennent en compte les enjeux environnementaux, sociaux et de gouvernance, en plus de la rentabilité financière.

Le label est attribué à des OPCVM (Organismes de Placement Collectif de Valeurs Mobilières) qui investissent en actions et/ou en obligations, auxquels les particuliers peuvent notamment accéder dans le cadre de contrats d’assurance-vie.

Le FIR (Forum pour l'investissement responsable) regroupe l’ensemble des acteurs de l’ISR : 

• investisseurs
• sociétés de gestion
• intermédiaires financiers
• agences de notations extra-financières
• conseils investisseurs
• organisations de place
• syndicats
• ONGs
• associations. 

Le Forum pour l'investissement compte aussi des représentants de professions qualifiées : 

• avocats
• journalistes
• universitaires…

Le Forum pour l'investissement est un acteur du dialogue et de l’engagement avec les entreprises cotées sur les questions de développement durable.

Finansol

Ce label français créé en 1997 garantit que l'argent investi dans un produit financier est utilisé pour financer des activités à forte utilité sociale et environnementale. 

Pour obtenir le label Finansol, les produits d'épargne doivent répondre à l'application de critères en matière de politique de responsabilité sociale :

Les critères de solidarité

Tout ou partie de l’argent placé est affecté au financement d’entreprises solidaires œuvrant principalement dans les domaines suivants : 

• accès à l’emploi et au logement
• soutien d’activités écologiques et à l’entrepreneuriat dans les pays en développement.

Les revenus de l’épargne soutiennent les activités d’association : au moins 25% des intérêts sont versés de façon régulière (au moins annuel) par l’épargnant sous forme de don à des organismes bénéficiaires.

Les critères de transparence et d’information

Un correspondant ’’épargne solidaire’’ doit être désigné et sa mission est de tenir à disposition des souscripteurs, des épargnants et des réseaux de distribution l’ensemble des informations sur le produit labellisé. 

Il doit également informer de manière complète les épargnants sur le caractère solidaire du produit à la souscription, puis annuellement. 

D'autres critères sont également pris en compte, comme :

• l’examen des frais de gestion
• la promotion active des produits d’épargne solidaire
• la sélection des associations bénéficiaires de l’épargne de partage.

Les avantages de l'investissement responsable

L'investissement responsable a plus à offrir que la simple satisfaction de contribuer à un monde meilleur.

Avantages financiers

Les entreprises qui adoptent des pratiques respectueuses de l'environnement et qui ont une bonne politique de responsabilité sociale ont tendance à être plus performantes sur le long terme. 

Elles anticipent mieux les risques, optimisent leurs ressources et bénéficient d'une meilleure image auprès du public, ce qui peut se traduire par une meilleure performance boursière.

Avantages environnementaux et sociaux 

En choisissant d'investir de manière responsable, vous contribuez à réduire l'impact négatif sur l'environnement et à promouvoir le bien-être social. Vous aidez à financer des entreprises qui se soucient de minimiser leur empreinte carbone, qui respectent les droits des travailleurs et qui contribuent à la communauté.

Finance durable et investissement responsable : impacter le monde de demain

Soutenir le développement durable

L'investissement responsable est un moyen puissant de soutenir le développement durable. 

En orientant votre argent vers des entreprises qui respectent l'environnement et la société, vous contribuez à créer un monde plus vert et plus juste.

Encourager les pratiques éthiques d'entreprise

Votre choix d'investissement peut encourager les entreprises à adopter des pratiques plus éthiques. Les entreprises sont de plus en plus conscientes que leurs actions ont un impact sur leur réputation et leur succès financier. 

En choisissant d'investir dans des entreprises responsables, vous envoyez un message fort : l'éthique et la durabilité sont des critères importants pour les investisseurs.

Définition et fonctionnement des fonds ESG

Un fonds ESG est un fonds d'investissement qui sélectionne ses investissements en se basant sur les critères suivants :

• impact environnemental
• engagement social
• qualité de la gouvernance.

Le rôle des fonds ESG dans l'investissement éco responsable

Les fonds ESG jouent un rôle clé dans l'investissement responsable. Ils offrent une opportunité d'investir dans des entreprises qui sont à la fois performantes financièrement et respectueuses des enjeux environnementaux, sociaux et de gouvernance.

Comment identifier et choisir un fonds ESG ?

Pour identifier un ESG, vous pouvez rechercher les fonds qui sont explicitement labellisés comme tels. Il est aussi essentiel de comprendre la méthodologie utilisée par le fonds pour intégrer les critères ESG dans ses décisions d'investissement. 

Enfin, un bon fond ESG devrait être transparent sur ses investissements et fournir des rapports réguliers sur son impact ESG.

Il est courant de se demander quelles sont les différences entre les fonds ESG et les fonds ISR. Bien qu'elles aient des points communs, ces deux approches ont des nuances importantes.

ESG vs ISR : deux approches complémentaires dans l'investissement socialement responsable

L'ESG et l'ISR sont deux approches de l'investissement responsable. Elles visent toutes deux à intégrer des considérations environnementales, sociales et de gouvernance dans les décisions d'investissement. Cependant, elles diffèrent dans leur méthodologie.

L'ESG se concentre sur l'évaluation des entreprises en fonction de leurs performances environnementales, sociales et de gouvernance. Elle vise à identifier les entreprises qui sont à la fois financièrement performantes et respectueuses des critères ESG.

Les fonds ISR, en revanche, vont plus loin en intégrant ces critères ESG dans une stratégie d'investissement plus large. Il s'agit non seulement d'évaluer les entreprises sur la base des critères ESG, mais aussi de prendre activement des décisions d'investissement qui favorisent les entreprises responsables.

Ainsi, ESG et ISR travaillent ensemble pour créer une finance plus durable. Ils permettent aux investisseurs de prendre des décisions éclairées qui tiennent compte à la fois de la performance financière et de l'impact sur le monde.

Les Principes pour l'Investissement Responsable (PRI) sont un ensemble de six principes volontaires qui offrent un cadre pour intégrer les questions ESG dans la prise de décision d'investissement. Ils ont été établis par les Nations Unies en 2006 et sont aujourd'hui signés par plus de 2000 investisseurs dans le monde.

Quels sont les PRI ?

1 - Nous prendrons en compte les questions ESG dans les processus d’analyse et de décision en matière d’investissement.

2 - Nous serons des investisseurs actifs et prendrons en compte les questions ESG dans nos politiques et pratiques d’actionnaires.

3 - Nous demanderons aux entités dans lesquelles nous investissons de publier des informations appropriées sur les questions ESG.

4 - Nous favoriserons l’acceptation et l’application des Principes auprès des acteurs de la gestion d’actifs.

5 - Nous travaillerons ensemble pour accroître notre efficacité dans l’application des Principes.

6 - Nous rendrons compte individuellement de nos activités et de nos progrès dans l’application des Principes.

En somme, l'investissement responsable est plus qu'un simple choix de placements éthiques : c'est un engagement pour un monde meilleur. 

En choisissant des fonds labellisés investissement responsable, comme ESG ou ISR, vous pouvez aligner vos convictions personnelles pour le développement durable avec votre stratégie d'investissement. 

Cet activisme actionnarial encourage également les acteurs de la finance (entreprises, gestionnaires d'actifs, compagnies d'assurance...) à mettre en place de meilleures pratiques dans le secteur d'activités de la finance.